2018年全球及中國汽車玻璃行業(yè)市場空間預測【圖】

    汽車玻璃的制作是通過在加熱爐內將玻璃加熱到接近軟化溫度，然后將玻璃迅速送入不同冷卻強度的風柵中，對玻璃進行不均勻冷卻，使玻璃主視區(qū)與周邊區(qū)產(chǎn)生不同的應力，一般這種生產(chǎn)的玻璃是區(qū)域鋼化玻璃。周邊區(qū)處于風柵的強風位置，所以需要進行全鋼化，此位置的碎片程度好，鋼化強度高，主視區(qū)處于風柵弱冷位置，碎片大、鋼化強度低。

    汽車玻璃是汽車車身附件中必不可少的，主要起到防護作用。汽車玻璃主要有以下三類：夾層玻璃，鋼化玻璃和區(qū)域鋼化玻璃，能承受較強的沖擊力。汽車玻璃按所在的位置分為：前擋風玻璃，側窗玻璃，后擋風玻璃和天窗玻璃四種。

    汽車玻璃市場需求可以分為兩部分，一部分為OEM市場，主要是給當年新車配套，另一部分為AM市場，主要是售后維修。OEM市場主要看當年的汽車產(chǎn)量，每輛車配一套汽車玻璃。AM市場主要看汽車保有量以及汽車玻璃平均損壞率。中國的2017年新車產(chǎn)量2902萬輛，對應的OEM市場為2902萬套，2017年中國汽車保有量為2.17億輛，汽車玻璃平均損壞率約為4%，損壞的一般為前檔風玻璃，按面積折算后，相當于1/4套，那么對應的AM市場為236萬套。故中國汽車玻璃市場總規(guī)模為3138萬套，假設單套價格為600元，那么市場對應的總金額為188億元。

中國汽車玻璃市場空間測算

數(shù)據(jù)來源：公開資料整理

    全球的2017年新車產(chǎn)量9730萬輛，對應的OEM市場為9730萬套，2017年全球汽車保有量為13.78億輛，汽車玻璃平均損壞率約為5%（歐美發(fā)達國家汽車玻璃平均損壞率要比中國這種新興市場高一些），損壞的一般為前檔風玻璃，按面積折算后，相當于1/4套，那么對應的AM市場為1871萬套。故全球汽車玻璃市場總規(guī)模為11601萬套，假設單套價格為700元（中國汽車玻璃單車價值量要低于全球平均水平），那么市場對應的總金額為812億元。

全球汽車玻璃市場空間測算

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    旭硝子、福耀玻璃、板硝子、圣戈班四家占據(jù)了全球汽車玻璃市場88.0%的市場份額（2017年）。旭硝子、福耀玻璃、板硝子、圣戈班四家2017年汽車玻璃業(yè)務營收依次為223、178、171、143億元，全球市占率為27.5%、21.9%、21.1%、17.6%，目前福耀玻璃排名第二。目前行業(yè)格局比較穩(wěn)定，中小廠商或新進入者不具備大規(guī)模穩(wěn)定供貨的能力，也不具備規(guī)模經(jīng)濟效應。在中國市場，2017年福耀玻璃市占率接近60%，為絕對龍頭。福耀玻璃在中國基本只做OEM市場，在中國OEM市場福耀玻璃的市占率更高，接近65%。福耀玻璃具有明顯的成本優(yōu)勢，并且在各大主機廠附近就近設廠，產(chǎn)能布局非常完善，福耀在中國市場的地位非常穩(wěn)固。

2017年全球汽車玻璃市場格局

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    受益于汽車玻璃單車配套價值量的提升以及市占率的提升，福耀玻璃在國內的收入的增速將高于國內汽車銷量增速。2012-2017年國內汽車銷量復合增速為8.4%，福耀玻璃國內收入復合增速為11.4%，高于國內汽車銷量復合增速3個百分點。

福耀玻璃國內收入及增速

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福耀國內收入增速與中國汽車銷量增速對比

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    2017年中國汽車千人保有量為156輛，與歐美日等發(fā)達國家600-800的千人保有量相比，仍算是年輕的汽車市場。中國汽車年銷量測算：在人均GDP到1萬美元時，日本、韓國的千人汽車保有量約200輛。目前我國人均GDP為8000美元左右，假設未來中國汽車千人保有量穩(wěn)定在200輛，全國總人口穩(wěn)定在14億人，汽車更換周期平均為8年，在不考慮出口的情況下，那么我國汽車保有量為2.8億輛，預計年銷量規(guī)模為3500萬輛。17年中國汽車銷量為2890萬輛，未來至少還有20%的增長空間。假設中國汽車千人保有量穩(wěn)定在300輛，那么我國汽車保有量為3.6億輛，預計年銷量規(guī)模為4500萬輛，那么至少還有56%的增長空間。

中國汽車市場成熟之后的年銷量規(guī)模測算

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世界各國汽車千人保有量（輛）

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    美國是僅次于中國的第二大汽車市場，年銷量穩(wěn)定在1000萬輛以上，對應的汽車玻璃市場空間在120-140億元。美國的汽車玻璃市場基本被旭硝子、板硝子、福耀、圣戈班四家瓜分，福耀在美國市場的市占率在20%左右，隨著福耀美國工廠產(chǎn)能釋放，市占率將進一步提升。

美國汽車玻璃市場空間測算

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    相關報告：智研咨詢發(fā)布的《2018-2024年中國汽車玻璃行業(yè)分析與投資決策咨詢報告》