2023年中國鋁儲量、供給和價格現(xiàn)狀簡析：全球宏觀情緒好轉(zhuǎn)，鋁價觸底反彈[圖]

內(nèi)容概況：數(shù)據(jù)顯示，2022年我國鋁土礦礦石儲量6.76億噸，較2021年下降0.35億噸，目前國內(nèi)鋁土礦儲量較為集中，主要在廣西、河南、貴州和山西等省份。

關(guān)鍵詞：鋁價走勢 鋁產(chǎn)量 原鋁進出口 鋁產(chǎn)業(yè)鏈 鋁產(chǎn)業(yè)政策背景

一、鋁產(chǎn)業(yè)概述

鋁一種金屬元素，質(zhì)地堅韌而輕，有延展性，容易導(dǎo)電。鋁是僅次于鋼鐵的第二大金屬材料。由于其優(yōu)良的結(jié)構(gòu)及功能方面的特性，同時結(jié)合鋁及其合金材料性能的改善和提高，其應(yīng)用范圍不斷擴大。鋁的產(chǎn)業(yè)鏈主要由鋁土礦開采、氧化鋁提煉、原鋁生產(chǎn)和鋁材加工四個環(huán)節(jié)組成。鋁加工分為變形加工和鑄造加工兩種形式，其中變形加工分為擠壓和壓延兩種方式，通過擠壓工藝制成的產(chǎn)品叫做擠壓型材，主要包括建筑型材和工業(yè)型材，通過壓延工藝制成的產(chǎn)品主要包括各種鋁板、帶、箔材。鑄造加工是指通過壓鑄的方式將原鋁加工成各種精密鋁合金壓鑄件和精密鈑金，主要集中在通訊設(shè)備結(jié)構(gòu)件和汽車零部件兩大消費領(lǐng)域。

二、鋁產(chǎn)業(yè)相關(guān)政策

國家多部門及各省市多次發(fā)文，嚴(yán)控新增電解鋁產(chǎn)能。2017年，國家開始對電解鋁行業(yè)實施供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革，將電解鋁列入過剩產(chǎn)能行業(yè)，嚴(yán)格限制新增產(chǎn)能規(guī)模，國內(nèi)電解鋁產(chǎn)能天花板約4500萬噸。2021年以來，在“碳中和”、“碳達峰”背景下，國務(wù)院、工信部等國家部委，各省市自治區(qū)多次出臺相關(guān)政策文件，嚴(yán)控新增電解鋁產(chǎn)能，新建電解鋁項目須實施產(chǎn)能等量或減量置換。

三、鋁整體產(chǎn)業(yè)鏈簡析

鋁產(chǎn)業(yè)整體產(chǎn)業(yè)鏈較為簡單，上游主要為鋁土礦和相關(guān)挖礦、生產(chǎn)設(shè)備等，中游主要為鋁產(chǎn)品的生產(chǎn)和加工，下游應(yīng)用廣泛，是我國最重要工業(yè)金屬之一，具體流程而言，用鋁土礦生產(chǎn)氧化鋁，氧化鋁通過電解提煉出金屬鋁稱為原鋁或電解鋁，原鋁用于生產(chǎn)鋁合金并加工成各類鋁材和鋁鑄件。鋁材的加工工藝方法包括軋制、擠壓、拉拔、鍛造、鑄造等，生產(chǎn)出各類不同性能和用途的鋁合金產(chǎn)品，如鋁板帶箔、鋁擠壓型材、鋁鑄件等，應(yīng)用在建筑地產(chǎn)、交通運輸、電力、消費品、機械等。

鋁土礦是指工業(yè)上能利用的，以三水鋁石、一水鋁石為主要礦物所組成的礦石的統(tǒng)稱,絕大部分鋁土礦用作制成氧化鋁。根據(jù)USGS數(shù)據(jù)，目前已探明的鋁土礦儲量近300億噸，全球鋁土礦資源儲量排名前三的國家分別是幾內(nèi)亞、越南和澳大利亞，中國儲量位于第七位，但產(chǎn)量位居第二名，自然資源部數(shù)據(jù)顯示，2022年我國鋁土礦礦石儲量6.76億噸，較2021年下降0.35億噸，目前國內(nèi)鋁土礦儲量較為集中，主要在廣西、河南、貴州和山西等省份。

四、中國鋁產(chǎn)業(yè)現(xiàn)狀

我國鋁整體供給情況而言，隨著國內(nèi)整體下游交通運輸和電力等行業(yè)鋁需求持續(xù)走高，我國鋁產(chǎn)量持續(xù)走高，數(shù)據(jù)顯示，2022年我國原鋁（電解鋁）產(chǎn)量4021.4萬噸，較2021年增長4.44%，2022年我國氧化鋁產(chǎn)量8186.2萬噸，較2021年增長5.66%，2022年我國鋁材產(chǎn)量6221.6萬噸，較2021年增長1.91%，省份分布來看，氧化鋁整體集中度較高，主要受氧化鋁直接上游為鋁土礦，企業(yè)為減少運輸成本，主要集中在鋁土礦儲量較高的省市，如山西、廣西、河南、貴州等，而鋁材下游應(yīng)用廣泛，整體省份產(chǎn)量格局較為分散。

相關(guān)報告：智研咨詢發(fā)布的《中國鋁行業(yè)市場全景調(diào)研及戰(zhàn)略咨詢研究報告》

2022年我國原鋁進出口情況而言，隨著國內(nèi)整體鋁下游需求持續(xù)增長，疊加國內(nèi)鋁土礦供給和進口不及需求增速，整體原鋁進出口在2020-2022年出口大幅度增長，數(shù)據(jù)顯示，2021年我國原鋁進口量達近年來最高值的158萬噸左右，相對的整體出口量下降至近年來最低位的0.71萬噸，隨著鋁價波動疊加運輸受阻等因素，2022年整體原鋁進口量下降值66.79萬噸，但較2019年以前仍居高位，出口來看，受部分地區(qū)邊緣沖突導(dǎo)致，2022年整體原鋁出口量達近年來最高值的19.6萬噸。

在2022年，全球鋁價猶如過山車，波動劇烈。美聯(lián)儲加息、歐洲地緣政治等因素讓市場坐上了驚險的云霄飛車。一季度，歐洲電解鋁廠減產(chǎn)、庫存低位和俄烏沖突推高了鋁價，但隨后多國加息引發(fā)對全球經(jīng)濟衰退的擔(dān)憂，鋁價從高位回落。四季度，鋁價在悲觀情緒修復(fù)和供給收縮的推動下觸底反彈，但反彈幅度有限。與此同時，2022年國內(nèi)電解鋁價格波動也較大，一季度大幅上漲，二季度因國內(nèi)工廠停工、需求減少等因素回調(diào)。7月下旬后，南方多省供電不足、經(jīng)營壓力加大、采暖季限產(chǎn)等因素導(dǎo)致區(qū)域內(nèi)電解鋁廠大規(guī)模減停產(chǎn)，同時全球宏觀情緒好轉(zhuǎn)，鋁價觸底反彈，但受需求低迷限制，反彈幅度有限。

五、鋁行業(yè)競爭格局

全球電解鋁企業(yè)集中度較高，數(shù)據(jù)顯示，2022年全球前十五大電解鋁生產(chǎn)企業(yè)產(chǎn)量為4598萬噸，占全球總產(chǎn)量的67%。其中中國企業(yè)占據(jù)了七個席位，包括中鋁、宏橋、信發(fā)、國電投、東方希望、酒鋼和神火，產(chǎn)量共計2583萬噸，占全球總量的37%。剩余八家海外企業(yè)分別是俄鋁（UC RUSAL），力拓（Rio Tinto），阿聯(lián)酋環(huán)球鋁業(yè)（EGA），美鋁（Alcoa），海德魯（Hydro），韋丹塔（Vedanta），巴林鋁業(yè)（Alba）和印度鋁工業(yè)有限公司（Hindalco），產(chǎn)量共計1884萬噸，占全球總量的27%。

中國鋁業(yè)主要業(yè)務(wù)為鋁土礦、煤炭等資源的勘探開采，氧化鋁、原鋁、鋁合金及炭素產(chǎn)品的生產(chǎn)、銷售、技術(shù)研發(fā)，國際貿(mào)易，物流產(chǎn)業(yè)，火力及新能源發(fā)電等，是我國鋁行業(yè)核心重點企業(yè)。數(shù)據(jù)顯示，隨著氧化鋁下游應(yīng)用需求持續(xù)增長，中國鋁業(yè)整體氧化鋁產(chǎn)量持續(xù)增長，從2017年的1281萬噸增長至2022年1764萬噸，整體銷量波動上升，2022年受鋁價波動劇烈，市場需求震蕩，企業(yè)改變經(jīng)營策略，外銷量下降至523萬噸，電解鋁產(chǎn)銷量整體表現(xiàn)為波動增長態(tài)勢，2022年中國鋁業(yè)電解鋁產(chǎn)銷量達近年來新高，分別為688萬噸和685萬噸。

以上數(shù)據(jù)及信息可參考智研咨詢（www.rainbowgiftswholesale.com）發(fā)布的《中國鋁行業(yè)市場全景調(diào)研及戰(zhàn)略咨詢研究報告》。智研咨詢是中國領(lǐng)先產(chǎn)業(yè)咨詢機構(gòu)，提供深度產(chǎn)業(yè)研究報告、商業(yè)計劃書、可行性研究報告及定制服務(wù)等一站式產(chǎn)業(yè)咨詢服務(wù)。您可以關(guān)注【智研咨詢】公眾號，每天及時掌握更多行業(yè)動態(tài)。